Основные виды финансовых инвестиций и их сущность

Здравствуйте, дорогие друзья, читатели проекта «Тулягин»! Сегодня в этой статье мы продолжим развивать и изучать тему инвестирования. В предыдущей статье я писал о том, что такое инвестиции, ликвидность, риск и другие понятия и особенности инвестиций. В предыдущей статье мы также кратко обсудили основные виды и объекты инвестиций, но сегодня мы углубимся, и я расскажу вам подробнее об основных видах финансовых инвестиций и инвестировании средств. Я постараюсь рассмотреть все термины и объяснить суть каждого типа доступным и простым языком.

Основные виды инвестиций и финансовых депозитов

Что такое финансовые инвестиции

Мы уже объясняли вам, что такое инвестиции, но я повторю это здесь для тех, кто забыл или не помнит. Инвестиции — это долгосрочное вложение денег, финансов и других активов в различные инструменты с целью получения прибыли в будущем. Мы также говорили, что существует два типа инвестиций, когда речь идет об объектах инвестирования. Первый тип — это инвестиции в реальный сектор (реальные инвестиции). Второй тип инвестиций, а именно финансовые, а не реальные инвестиции, является темой сегодняшней статьи. Давайте расставим все точки над i, точки над t и определим, что мы подразумеваем под финансовыми инвестициями.

Финансовые инвестиции — это долгосрочное вложение денег в ценные бумаги, акции, облигации, взаимные фонды, драгоценные металлы и другие производные ценные бумаги.

Финансовые инвестиции также называют портфельными инвестициями. Портфельное инвестирование означает, что инвестор может вкладывать средства в несколько финансовых инструментов одновременно, создавая таким образом определенный «инвестиционный портфель». Портфель помогает инвестору диверсифицировать свой риск, т.е. инвестор сможет компенсировать свои потери за счет более успешных инструментов в портфеле, даже если инвестиции полностью провалятся.

Структура рынка финансовых инвестиций

Прежде чем рассматривать финансовые инвестиционные инструменты и виды инвестиций, важно понять, как устроен этот рынок. Структуру финансового рынка можно разделить на три основных сегмента:

  • Фондовый рынок
  • Долговой рынок
  • Валютный рынок

На фондовом рынке торгуются акции различных эмитентов и другие производные инструменты, дающие право собственности. Долговой рынок, также известный как кредитный рынок, характеризуется инвестициями в долговые инструменты, такие как суверенные и корпоративные облигации. Долговой рынок широко рассматривается как наиболее безрисковый и консервативный, но низкодоходный инвестиционный инструмент, доходность которого не превышает, а во многих случаях перекрывает доходность банковского депозита. Многое зависит от того, в чьи облигации вы инвестируете и в какой момент времени. Третьим и самым дальним сегментом в этой классификации является валютный рынок, где можно купить контракты (как опционы, так и фьючерсы) на покупку валют на рынке Форекс.

Кроме того, в последние годы начал формироваться новый рынок — рынок криптовалют. Благодаря популярности и растущей стоимости биткоина, этот рынок значительно расширился в 2016-2017 годах, и на него выходят все новые и новые виды криптовалют. Многие крупные корпорации, такие как Microsoft, Facebook, разрабатывают собственные валюты и вкладывают в них значительные средства. Поэтому не исключено, что вскоре сформируется новый рынок — криптовалютный.

Основные виды финансовых инвестиций

Исходя из определения финансовых инвестиций, которое мы дали выше, можно выделить основные типы (инструменты):

  1. Акции
  2. Облигации
  3. Инвестиционные фонды (взаимные фонды)
  4. Драгоценные металлы
  5. Фьючерсы и опционы
  6. Банковские депозиты и прочие активы

На этом список финансовых инвестиций не заканчивается, поскольку перечень производных ценных бумаг достаточно широк. Важно понимать, что к финансовым инвестициям не относятся: акции, выкупаемые владельцами или собственниками компании у акционеров; векселя, выдаваемые компанией продавцу в качестве оплаты за товары или услуги; инвестиции в недвижимость и другое имущество с целью сдачи их в аренду.

В нашей статье об инвестициях мы уже обсуждали наиболее распространенные классификации инвестиций. Эти классификации также применяются конкретно к финансовым инвестициям. Поэтому прежде чем мы обсудим основные виды финансовых инвестиций, давайте вкратце напомним вам, что это за классификации:

  • Срок инвестиций (долгосрочные, среднесрочные, краткосрочные)
  • Уровень риска (высокий риск, средний риск и низкий риск)
  • Норма прибыли (высокая прибыль, средняя прибыль, низкая прибыль и отсутствие прибыли)
  • В зависимости от формы собственности: (частные, государственные, иностранные, совместные или смешанные) (Совместные инвестиции — когда в инвестициях участвуют обе формы собственности, частным примером является практика государственно-частного партнерства)
  • В зависимости от ликвидности или скорости превращения актива в денежные средства (высоколиквидные, среднеликвидные, неликвидные и малоликвидные)

Далее я предлагаю рассмотреть каждый из основных видов финансовых инвестиций и определить их характеристики. Ниже я рассмотрю понятия и сущность основных финансовых инструментов: акции, облигации, взаимные фонды, опционы, фьючерсы и драгоценные металлы. Начнем с акций.

Инвестирование в Акции

Акция — это ценная бумага, удостоверяющая право владельца на владение частью акций компании, выпустившей ее. То есть, говоря простым языком, инвестор, покупающий акции компании, становится ее совладельцем. Размер пакета или части компании зависит от количества приобретенных акций компании и общего количества акций, размещенных на рынке. Участники контрольного пакета акций, так называемые мажоритарные акционеры, имеют право быть выдвинутыми в совет директоров компании и, таким образом, имеют доступ к прямому управлению компанией. Участники с меньшей долей и небольшим количеством акций, другими словами, миноритарные акционеры, имеют право участвовать в общем собрании компании. Таким образом, инвестор, владеющий акцией, получает доступ к управлению компанией тем или иным способом. Приобретая акцию, инвестор также приобретает право на получение прибыли в виде дивидендов.

Важно понимать, что не все акции дают инвестору право на получение дивидендов или право на управление компанией. В зависимости от этого существует два типа акций:

  • привилегированные акции
  • обыкновенные акции

Первый тип, привилегированные акции, дает право на получение гарантированных дивидендов, но не дает права на участие в бизнесе. Привилегированные акции больше подходят для миноритарных акционеров, поскольку их возможности по управлению компанией уже ограничены.

Второй тип — обыкновенные акции, которые, как вы уже догадались, не гарантируют фиксированную выплату дивидендов, но дают инвестору возможность влиять на управление бизнесом компании. Выплата дивидендов зависит от собраний, на которых компания решает, будет ли ее прибыль направлена на дальнейшее развитие или на выплату дивидендов.

Для инвестора существует несколько способов получить доход от акций:

  1. Дивиденды (раз в год или квартал)
  2. Получение дохода от изменения цены акции на рынке (вы можете заработать как на росте, так и на падении цены акции)

Инвестирование в Облигации

Облигации не похожи на акции, и в отличие от акций, облигации являются долгом, а не капиталом. Облигации — это долговой инструмент с фиксированным сроком погашения. Инвестор, покупающий облигацию, фактически ссужает свои деньги эмитенту облигации с гарантированной нормой прибыли при наступлении срока погашения. Доход по облигации называется купонным доходом.

Как я уже писал ранее, облигации обычно считаются самым консервативным видом инвестиций, то есть наименее рискованным и с низкой доходностью. Однако это утверждение не следует экстраполировать на каждую ситуацию, поскольку часто бывает так, что инвестиции в облигации гораздо более рискованны, чем инвестиции в акции. Да, облигации стран с развитой экономикой с коротким сроком погашения действительно являются практически безрисковыми активами. То же самое можно сказать и об облигациях крупных компаний «голубых фишек». Инвестиции в облигации компаний, которые не котируются на официальных фондовых биржах, более рискованны.

А самые рискованные инвестиции — это инвестиции в «нежелательные облигации», то есть облигации компаний, которые либо только выходят на рынок, либо являются падшими ангелами, идущими прямиком к банкротству.

Инвестирование в паевые инвестиционные фонды (ПИФы)

Инвестиционный фонд — это смешанный инструмент, который содержит определенный симбиоз других видов финансовых инвестиций. Инвестиционный фонд — это взаимный фонд, который работает на доверительной основе. Управляющая компания осуществляет инвестиционную деятельность, представляя интересы своих инвесторов и приобретая ценные бумаги на рынке с целью увеличения паевого инвестиционного фонда. Всеми покупками и продажами ценных бумаг управляет компания.

Как правило, такие фонды выбирают самые надежные инструменты, поэтому инвесторам таких фондов не приходится беспокоиться о сохранности своих сбережений. Инвестор, вкладывающий средства во взаимные фонды, приобретает долю в фонде.

Инвестирование в драгоценные металлы

Инвестиции в драгоценные металлы всегда были популярны среди инвесторов. Это потому, что драгоценные металлы всегда были, есть и будут завтра и послезавтра. Кроме того, драгоценные металлы всегда пользуются спросом. Этот актив часто называют вечным. Эта характеристика данного актива используется в качестве диверсификатора риска. Считается, что стоимость драгоценных металлов не может упасть до нуля, как стоимость акций, поэтому инвесторы часто покупают драгоценные металлы, чтобы компенсировать (снизить) свой риск.

Драгоценные металлы можно инвестировать либо в материальной форме (слитки), либо путем покупки металлов в банках, открыв металлический счет. К драгоценным металлам обычно относятся золото, серебро, палладий и платина. Этот инструмент широко используется в долгосрочных инвестиционных стратегиях.

Инвестирование в фьючерсы и опционы

Фьючерс — это контракт между продавцом и покупателем, по которому покупатель обязуется приобрести у продавца определенное количество товара по определенной цене и в определенное время.

Опционы очень похожи на фьючерсные контракты, но опцион, в отличие от фьючерсного контракта, дает инвестору право купить или продать определенную партию товара по согласованной цене и в определенное время, которое инвестор может отменить. То есть в случае с фьючерсами это обязательство, а в случае с опционами — возможность отказаться.

Более подробно о фьючерсах и опционах мы поговорим в отдельных статьях. Мы также поговорим о других деривативах, таких как инвестиции в валютный рынок (ПАММ и Forex). А также новые инструменты, такие как криптовалюты.

И это все на сегодня о видах финансовых инвестиций. Добавьте в закладки страницу проекта «Тулягин» и, в частности, эту статью об инвестициях. До встречи в новых статьях, до скорой встречи!

Понравилась статья? Поделиться с друзьями:
Блог о деньгах и инвестициях
Добавить комментарий

;-) :| :x :twisted: :smile: :shock: :sad: :roll: :razz: :oops: :o :mrgreen: :lol: :idea: :grin: :evil: :cry: :cool: :arrow: :???: :?: :!:

Adblock
detector